本文来源于大地采集者

7月开始，国内的疫情开始反弹。本次疫情传播时间线：南京-->扬州-->宿迁/张家界(000430,股吧)。

按照时间来看，南京从7月20日开始，8月18日南京连续5天新增为零、全区域高风险地区“清零”，8月14日南京无新增本土病例。初步看来，历时25天。按照当前扬州的疫情情况，这几天新增为个位数，预计23-25日新增为零。

南京、扬州的疫情，前后影响范围广、时间长。按照7月20日到8月25日计算，影响36天，将影响7月、8月全国的消费。我们回头看看，7月份的消费数据，较6月份有哪些重要变化？

一、原油加工量

7月原油加工量5906万吨，是除4月份外年度新低，如按照日加工量来看，是年度新低，约为190万吨/天，较4月份193万吨/天，低3万吨/天。如按照5-6月份平均198.8万吨/天计算，环比下降8.8万吨/天，折合60-65万桶/天。

可以初步得出结论，如果疫情小范围的影响全国出行，将影响原油消费60-65万桶/天；如按照7月与6月环比，则最高影响90-95万桶/天。

疫情将影响原油消费60-95万桶/天，取中值，80万桶/天。

二、进口原油

原油加工量是下降的，原油产量随原油加工量下降而下降。按照绝对量来看，7月环比6月增加21万吨；按照日产量来看，7月环比6月，降低1.2万吨/天。进口原油方面，国内原油进口量继续维持低位，从3月份的4966万吨，降至6-7月份的4000-4100万吨。

进口原油量减少，除了原油价格走高外，疫情影响成品油，进而影响原油消费。从国内原油产量、进口原油量可见一斑。

三、出行数据

民航

从全球的订票情况来看，7月份的数据明显呈下降趋势，这个是疫情影响整个消费的侧面指标之一。

我们再来看看美国的数据，8月6日当周，美国的航煤产量为141.3万桶/天，创7月9日以来的新低，初步表明，美国航煤的需求，也不是很景气，炼油厂只能降低航煤产量。

铁路

2021年铁路暑运7月1日开启，8月31日结束，共计62天。中国国家铁路集团有限公司（以下简称“国铁集团”）预测，暑运期间全国铁路预计发送旅客7.5亿人次。

7月份，全国铁路完成旅客发送量3.08亿人次，8月份要完成旅客发送量4.42亿人次，大概率很难，能完成3亿人次，已经算完成任务，大概率要回到5月份，甚至6月份的水平。其中，6月份全国铁路发送旅客2.68亿人次，5月份为2.85亿人次。由于铁路影响的消费相对较少，我们可以再看看其它的指标。

汽车销量

说一下汽车销量吧，7月份，再次跌破200万辆，汽车消费不景气已经是一个趋势。

再看看小样本的公路客运量数据。江苏，7月份为0.63亿人次，较6月份减少0.02亿人次；湖南，7月份为0.33亿人次，较6月份增加0.028亿人次；四川，7月份为0.39亿人次，较6月份略降；诸多原因，导致7月份成品油销量较6月份减少1.9%，高温多雨天气不利于成品油消费。

8月份，虽有出行需求，但是，由于疫情影响，估计数据不会比7月份好。

四、小结

疫情对成品油的冲击较大，对原油消费的影响在80万桶/天左右。如果四季度仍然出现疫情的话，影响的消费肯定大于80万桶/天，甚至达到100万桶/天以上。

要持续关注扬州疫情情况、7月成品油、出行数据。待数据出来后，再修正疫情的具体影响。

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